Archiv des Autors: Stefan Meisel

5 Verkäufe, 1 Kauf: Schichte ich 28% meines Portfolios um?

Veröffentlicht am von
6

Ich tendiere dazu, meine Einzelaktien (Novo Nordisk, Lotus Bakeries, Hims & Hers, Visa, Copart) zu verkaufen und den gesamten Betrag in Amazon zu investieren.

Da ich fassungslose Reaktionen erwarte, versuche ich es in Interview-Form zu erklären.

1. Stefan, ich lese deinen Blog seit Jahren und du hast meist rationale, bis ins kleinste Detail analysierte Entscheidungen getroffen. Das klingt jetzt nicht nach 6 wohlüberlegten Einzelentscheidungen, die zufällig zeitlich zusammentreffen, sondern nach einer Kurzschlussreaktion, die du bald bereuen könntest, oder?

Das kann so wirken, aber ich habe bereits 3 Nächte darüber geschlafen und es kommt mir seit 4 Tagen wie eine gute Idee vor. Zudem habe ich mich zuletzt wochenlang intensiv in Amazon eingelesen.

Weiterlesen →

Ich habe Amazon-Aktien gekauft

Veröffentlicht am von
5

Lesezeit: 4 Minuten

Zusammenfassung:

  • AWS und Advertising mit hohem Wachstum von 20% bzw. 22%; treiben Amazons Profitabilität auf neue Rekorde
  • Amazon als Profiteur von zunehmendem KI-Workload in der Cloud (OpenAI, Anthropic)
  • Rekord-Investitionen, um explodierende AWS-Nachfrage zu befriedigen
  • Eigene Chips für mehr Unabhängigkeit von Nvidia
  • Potential bei Robotik, Autonomem Fahren, Satelliten-Internet, Grocery Delivery
  • Faire Bewertung auf P/OFC Basis
  • Risiken: Kapitalintensität, Makro, Regulierung, Wettbewerb bei Cloud und E-Commerce
Weiterlesen →

Futtern, Fußmarsch, Footvolley: Teneriffa im November 2025

Veröffentlicht am von
4

Es war wieder fast zu schön um wahr zu sein: Bei minus 1 Grad stieg ich ins Flugzeug, und 5 Stunden später stieg ich bei 27 Grad wieder aus.

Von November bis Februar brauche ich einfach 2-4 Wochen Urlaub mit Schönwettergarantie – und der Süden Teneriffas hat mich auch dieses Mal eine Woche lang nicht enttäuscht.

An allen Tagen gab es tagsüber 23-27 Grad und nachts 17-18. Es fiel kein einziger Regentropfen.

Weiterlesen →

Copart: 28000 Prozent Rendite mit Schrottplätzen

Veröffentlicht am von
10

[Lesezeit: 6 bis 8 Minuten]

Gestern habe ich Copart-Aktien gekauft.

Co wer???

Ach, das ist nur so ein Schrottplatz-Besitzer, dessen Aktie 28000 Prozent gestiegen ist seit dem Börsengang 1994. (mehr als Microsoft)

Wie sagt Morgan Housel so schön: „Langweilige Unternehmen – Zahnpasta, Lebensmittel, Schrauben – können einige der besten langfristigen Investitionen sein. Innovative Unternehmen können zu den schlechtesten gehören.“

Weiterlesen →

Visa Inc. – Bestes Geschäftsmodell aller Zeiten?

Veröffentlicht am von
19

Visa hat im abgelaufenen Geschäftsjahr 258 Milliarden Zahlungen abgewickelt:

  • 705 Millionen pro Tag
  • 29 Millionen pro Stunde
  • 490 Tausend pro Minute
  • 8 Tausend pro Sekunde

Täglich klingelt 705 Millionen Mal bei Visa (und seinen Aktionären) die Kasse. Dabei muss ich an drei Analogien denken:

  • eine Gelddruckmaschine im Keller, die rund um die Uhr läuft
  • eine Steuern eintreibende, nimmersatte Regierung
  • die Mafia, die ihren Anteil an jedem Geschäft erhält
Weiterlesen →